Copulas for Risk Management

Name: Copulas for Risk Management
Brand: VDM Verlag
SKU: 9783639133462
Price: 19000 HUF
Availability: InStock

in Financial Market

Szerző: Chih-Hsueh Tseng

Nyelv:

Kötés: Puha kötésű

Kiadó: VDM Verlag

Elérhetőség: Beszállítói készleten

Küldés 9-15 napon belül

19 000 Ft

Traditional correlation-based approach under §normality to dependence modeling is no longer §adequat...

Információk a könyvről

Szerző

Chih-Hsueh Tseng

Nyelv

Angol

Kötés

Könyv - Puha kötésű

Kiadva

2009

oldal

100

EAN

9783639133462

ISBN

3639133463

Enbook ID

06822055

Kiadó

VDM Verlag

Súly

159

Méretek

152 x 229 x 6

Teljes leírás

Traditional correlation-based approach under §normality to dependence modeling is no longer §adequate, as dependence of extreme events must be §modeled and the scale-invariant measures of §dependence might be considered. With this problem in §popularity has come a rise in the need for modeling §multivariate dependence with various types of §dependence structure. In recent years there has been §increasing applications of copulas in many fields. §The copula-based approach is implemented by §specifying the margins and the dependence structure §represented by a certain type of copula function. §Firstly, the stable distribution is considered §contrary to the customarily adopted ones on marginal §specifications. Secondly, two elliptical copulas and §three most commonly used families of Archimedean §copulas are employed in parameter estimation and §model selection. This book reviews some related §academic literatures, gives references for further §reading for methodology, provides financial §applications of copulas in risk management, offers a §many-faceted comparison and discussions on §dependence modeling, and suggests some directions §for further research.

Érdekelheti

Azok a vásárlók, akik ezt a könyvet megvásárolták, a következőket is megvásárolták

Leggyakrabban keresett

Categories

Authors

Publishers

Termékek

Termékek

Leggyakrabban keresett

Categories

Authors

Publishers

Termékek

Termékek

Copulas for Risk Management

in Financial Market

Információk a könyvről

Teljes leírás

Érdekelheti

Azok a vásárlók, akik ezt a könyvet megvásárolták, a következőket is megvásárolták